中國LED市場的影響力有多大？你可以從一家著名企業(yè)的股價(jià)變動(dòng)中感受到。

　　前天，花旗集團(tuán)分析師Timothy Arcuri宣稱，中國各地方政府針對LED外延片生產(chǎn)設(shè)備MOCVD的采購補(bǔ)貼政策，2011年上半年可能會(huì)結(jié)束。一個(gè)多小時(shí)后，全球第二大MOCVD設(shè)備供應(yīng)商美國Veeco的股價(jià)開始大跌，最終跌去15.57%，跌幅居30只成分股之冠；而全球第一大供應(yīng)商德國AIXTRON也下挫了4.18%。

　　MOCVD是LED生產(chǎn)外延片(編者注：外延片俗稱發(fā)光芯片，為LED產(chǎn)業(yè)關(guān)鍵產(chǎn)品)關(guān)鍵設(shè)備。Veeco與AIXTRON的全球市場份額之和超過90%，中國一項(xiàng)政策的變動(dòng)怎有這么大威力？

　　《第一財(cái)經(jīng)日報(bào)》已從揚(yáng)州市政府相關(guān)人士處確認(rèn)，去年以來的優(yōu)惠政策不可能無限延續(xù)。這又將產(chǎn)生怎樣的效應(yīng)？

　　明年上半年補(bǔ)貼政策或變動(dòng)

　　AIXTRON與Veeco應(yīng)該感謝中國。至少過去多年，它們沒有經(jīng)歷過如此驚人局面。面對中國LED熱潮，簡直有些手足無措，因?yàn)楫a(chǎn)能遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。部分設(shè)備要拖延到2012年才能供應(yīng)。

　　看看Veeco第三季財(cái)報(bào)。其當(dāng)季營收達(dá)2.77億美元，同比增長180%，并預(yù)計(jì)第四季與明年第一季表現(xiàn)優(yōu)異。財(cái)報(bào)顯示，截至第三季度末，它還積壓著5.69億美元的訂單未交付。AIXTRON的表現(xiàn)更是強(qiáng)勁，第二、三季度同比增長200%以上。它們財(cái)報(bào)中無一例外提到，優(yōu)異表現(xiàn)主要受惠于中國市場的訂單。

　　如此看來，中國LED市場政策的風(fēng)吹草動(dòng)，怎不讓它們揪心�！罢�策只能起到扶持、催化作用，優(yōu)惠政策總歸有個(gè)適用期，明年7月1日會(huì)取消�！睋P(yáng)州經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)管委會(huì)副主任張連生透露，2009年政策實(shí)施后，已吸引多家企業(yè)落地，包括德豪潤達(dá)(18.52,0.00,0.00%)等，大約40臺(tái)MOCVD設(shè)備落地，并享受到補(bǔ)貼。

　　張主任還強(qiáng)調(diào)，只要是明年7月1日之前注冊落地，即便設(shè)備采購計(jì)劃在這之后，也可以享受到政策優(yōu)惠。

　　優(yōu)惠政策取消，勢必會(huì)對之后的企業(yè)形成沖擊，并直接傳導(dǎo)到上游的設(shè)備采購環(huán)節(jié)，從而影響AIXTRON與Veeco的生意。

　　花旗集團(tuán)上述分析師Timothy Arcuri表示，Veeco的客戶應(yīng)該已經(jīng)覺察到補(bǔ)貼政策將會(huì)到期，它們的下單會(huì)變得謹(jǐn)慎。他公布的數(shù)據(jù)是，2010年，中國MOCVD設(shè)備安裝量大約325臺(tái)，目前積壓著200多臺(tái)尚未安裝，而規(guī)劃中的訂單足以再提高525臺(tái)。

　　不過，半導(dǎo)體研究專家顧文軍表示，在招商思維下，地方政府考慮問題的角度當(dāng)然不一樣，他認(rèn)為，揚(yáng)州方面的表態(tài)意味著，明年上半年可能會(huì)迎來一波新的布局熱潮。

　　AIXTRON中國一位銷售人士沒有發(fā)表看法，僅表示，公司全球高管下月會(huì)來中國，應(yīng)該有重要信息披露。

　　而Veeco中國市場銷售人士則對《第一財(cái)經(jīng)日報(bào)》表示，中國LED業(yè)目前僅是一個(gè)開始。因?yàn)長ED產(chǎn)品現(xiàn)在主要用于平板顯示上，“十城萬盞”計(jì)劃更像個(gè)示范工程，一旦家居、公共領(lǐng)域的半導(dǎo)體照明大規(guī)模普及，LED市場容量將大到難以統(tǒng)計(jì)。

　　但是，優(yōu)惠補(bǔ)貼政策取消至少會(huì)讓那些機(jī)會(huì)主義者不滿。長三角一家傳統(tǒng)行業(yè)的企業(yè)銷售副總前不久對本報(bào)透露說，公司要轉(zhuǎn)型，準(zhǔn)備發(fā)展LED產(chǎn)業(yè)，打算落地?fù)P州。

　　“我們不會(huì)隨便讓什么企業(yè)進(jìn)來的，它至少要有產(chǎn)業(yè)經(jīng)驗(yàn)、技術(shù)與市場背景�！睆堖B生說，之前還有一家造船企業(yè)打著轉(zhuǎn)型名號想進(jìn)入LED領(lǐng)域，跟他們談，最后還是被否決了。

　　本土LED產(chǎn)業(yè)鏈當(dāng)自強(qiáng)

　　這兩年以來，中國市場已成為全球LED產(chǎn)業(yè)布局的熱土，很多省份都在大力規(guī)劃這一產(chǎn)業(yè)，并出臺(tái)了許多相關(guān)政策。

　　這一熱潮從去年上半年已經(jīng)開始。2009年初，為了擴(kuò)大內(nèi)需，降低能源消耗，國家開始大力推動(dòng)LED產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，科技部推出了“十城萬盞”半導(dǎo)體照明應(yīng)用示范城市方案，該計(jì)劃涵蓋北京、上海、深圳、武漢等21個(gè)國內(nèi)發(fā)達(dá)城市。如今已經(jīng)進(jìn)入到第二階段。

　　該計(jì)劃刺激起一個(gè)產(chǎn)業(yè)規(guī)劃熱潮。除上述21個(gè)城市外，其他省份及二、三線城市也都開始爭搶LED產(chǎn)業(yè)鏈布局商機(jī)，并出臺(tái)了許多相關(guān)優(yōu)惠政策，涉及整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈。

　　最初推出的補(bǔ)貼主要針對產(chǎn)品應(yīng)用層面，尤其示范工程。比如廣州市，根據(jù)應(yīng)用規(guī)模，對學(xué)校、政府和工商企業(yè)給予20%～30%資金補(bǔ)貼。深圳對參與政府投資的LED示范工程的企業(yè)提供10%的燈價(jià)補(bǔ)助，貼息3年，對企業(yè)承擔(dān)投資的示范項(xiàng)目補(bǔ)貼LED燈具價(jià)的30%。此外，更多城市如武漢、廈門、寧波、重慶等還另設(shè)LED推廣應(yīng)用專項(xiàng)資金。其中武漢6000萬元、廈門首批8000萬元、寧波每年2000萬元、重慶每年1000萬元。

　　長三角LED重鎮(zhèn)揚(yáng)州則主要朝LED生產(chǎn)企業(yè)的設(shè)備采購實(shí)施政策傾斜。去年夏天，它出臺(tái)了針對MOCVD采購的補(bǔ)貼，聲稱符合條件的藍(lán)綠光MOCVD設(shè)備采購補(bǔ)貼可達(dá)1000萬元／臺(tái)，紅黃光MOCVD補(bǔ)貼資金達(dá)800萬元／臺(tái)，但要一次采購5臺(tái)或以上。

　　隨后多個(gè)城市如蕪湖條件幾乎完全一樣，而江門則推出了1200萬元的補(bǔ)貼價(jià)。

　　一臺(tái)MOCVD設(shè)備大約在100萬美元至300萬美元之間。按上述標(biāo)準(zhǔn)，政府補(bǔ)貼可占總采購額40%到70%。

　　補(bǔ)貼政策引發(fā)了MOCVD設(shè)備采購戰(zhàn)。看中國大陸市場多熱鬧。12月14日，在2010年亞洲能源論壇(廣州)上，深圳LED產(chǎn)業(yè)聯(lián)合會(huì)會(huì)長王殿甫透露，目前國內(nèi)廠家計(jì)劃進(jìn)口的MOCVD設(shè)備大約1466臺(tái)，等于2006年全球MOCVD數(shù)量總和。而截至2009年底，全球已投產(chǎn)的MOCVD設(shè)備僅1200臺(tái)。

　　今年，許多企業(yè)接連炫耀自家規(guī)劃采購多少設(shè)備。三安光電8月公開表示，打算向Veeco、AIXTRON采購107臺(tái)，當(dāng)時(shí)已支付9臺(tái)定金。當(dāng)月它獲得蕪湖市9臺(tái)設(shè)備部分補(bǔ)貼款3000萬元。而今年1月，它已在蕪湖規(guī)劃120億元的LED產(chǎn)業(yè)園，其中包括采購200臺(tái)MOCVD。而杭州士蘭微(24.23,0.04,0.17%)也獲得了政府高額補(bǔ)貼。

　　有一個(gè)尷尬的例子。一家業(yè)內(nèi)企業(yè)年初對本報(bào)表示，今年要買500臺(tái)，而截至目前，它僅獲得4臺(tái)。張汝京夏天創(chuàng)立瑞映光電時(shí)也曾表示，缺乏MOCVD設(shè)備是本地LED發(fā)展的大問題。

　　顧文軍表示，盡管LED市場龐大，但地方政府與相關(guān)企業(yè)的布局有點(diǎn)像是幾年前的半導(dǎo)體制造業(yè)局面，最好還是“悠”著點(diǎn)。

　　“不僅是MOCVD設(shè)備缺貨，關(guān)鍵材料目前也缺貨，采購熱潮表明，本土LED產(chǎn)業(yè)鏈還缺乏自主性。”顧文軍提醒，如果布局不夠理性，未來2到3年，不排除出現(xiàn)震蕩、調(diào)整，半導(dǎo)體、面板行業(yè)已有前車之鑒。